智融视界2025年08月24日 14:23消息，工业富联透露英伟达AI芯片重要消息，或成A股科技龙头新焦点。
近一周共有160多只个股受到机构调研，其中水晶光电获得的机构调研数量最多。
水晶光电接受了231家机构的调研，其中包括36家基金公司、56家证券公司、19家私募基金以及9家保险公司等。
公司在规划2026年的业务增长时，从循环和内循环两个维度进行布局。在外循环方面，公司重点推进已实现量产的项目，如微棱镜和涂布滤光片等，持续优化这些业务的同时，进一步增强市场竞争力。这些项目预计将在未来为公司业绩带来积极影响。同时，公司越南基地二期已于今年8月正式投产，主要生产海外安卓客户的滤片产品以及大客户非手机小尺寸盖板产品。随着产能逐步释放，越南基地有望在2025年下半年至2026年为公司整体业绩提供有力支撑。 从当前发展态势看，公司通过外循环业务的稳步拓展和越南基地的产能提升，正在构建更加多元和稳定的增长路径。尤其是在全球供应链持续调整的背景下，海外生产基地的布局有助于降低风险、提高响应速度，也为未来的业绩增长打下坚实基础。
在内循环业务方面，首先，在安卓系统市场，国内消费市场正在经历消费升级，产品档次持续提升。在产品升级的过程中，公司技术优势得到了充分展现，今年上半年已在业务表现上有所体现。随着下半年及明年经济环境的逐步好转以及产品结构的不断优化，预计在传统消费电子市场，公司仍将保持稳健的增长势头。
其二，在车载业务领域，过去国内市场竞争十分激烈，但今年国家已出台相关政策，旨在遏制过度竞争。公司已经切实感受到市场环境的积极变化。一方面，业务规模呈现出增长态势；另一方面，价格水平和毛利率也逐步改善。相信通过持续的努力，随着市场不断拓展、内部管理的持续优化以及政策的有力支持，以HD为核心的车载光学业务将迎来良好的发展局面。
其三，公司目前也非常注重在泛机器人领域的探索，并且已进行了相关的人员、技术储备和市场调研工作。
德赛西威、云天化、若羽臣、百亚股份等股票近期均受到超过百家机构的调研，其中A股科技龙头企业工业富联（601138）吸引了125家机构前来调研。
工业富联在调研中表示，公司GB200系列产品正按照计划加快生产和发货。在组装良率和客户测试方面，第二季度相比第一季度取得了明显优化和提升；系统级机柜的调试时间大幅缩短，同时自动化组装流程顺利实施，有效提升了整体生产与交付效率。此外，为满足客户不断增长的需求，公司已在全球多个厂区扩大产能，并部署了全自动组装线。
截至目前，各项效率和良率指标相比第一季度均有明显提升，产品出货节奏进一步加快。展望第三季度，公司预计GB200的出货量将继续保持强劲的增长态势。随着GB300新产品的推出，公司将有望进一步释放营收和盈利的增长潜力。
另外，公司已接收到部分大型云服务商客户的明确出货需求，目前GB300系列产品已具备生产能力，具备量产条件。整体来看，公司对下半年AI服务器业务的发展持积极预期，除了GB200持续放量外，GB300也将逐步进入实质性出货阶段。公司在GB200系列中积累的整机设计优化、散热系统工程以及自动化测试经验，为GB300的顺利推进提供了坚实基础，也增强了其对产品出货节奏的信心。 **观点看法：** 从当前的市场动态来看，AI服务器作为算力基础设施的重要组成部分，正迎来更广泛的应用场景和更高的性能需求。企业在技术积累与产能布局上的同步推进，显示出其在这一领域的战略定力与执行力。随着GB300逐步落地，不仅有助于提升企业的市场竞争力，也为整个AI产业链的升级注入了新的动能。
工业富联作为A股科技领域的龙头企业，最新市值已突破9100亿元，在TMT板块（电子、传媒、计算机、通信）中位居首位。
